分紅保單因?yàn)橛蓄A(yù)定利率的最低保證，又有一定的分紅，所以這類(lèi)產(chǎn)品在某種程度上算是穩(wěn)健保本的理財(cái)產(chǎn)品。不過(guò)大家在購(gòu)買(mǎi)時(shí)一定要注意“對(duì)癥下藥”，這樣才能選對(duì)適合自己的保單。

文 本刊記者 陳婷

如果拋開(kāi)投資市場(chǎng)低迷對(duì)投資人消費(fèi)心理和投資決策行為的直接影響，僅僅從家庭理財(cái)和保險(xiǎn)規(guī)劃的角度以及從“尋找黃金(1664.60，-11.00，-0.66%)保單”的角度來(lái)看，分紅險(xiǎn)作為典型的保守理財(cái)兼顧保障的產(chǎn)品，穩(wěn)健性占優(yōu)，因此也可以作為評(píng)估對(duì)象，納入優(yōu)質(zhì)保單的備選池挑一挑。

分紅險(xiǎn)特色：重視保障，平穩(wěn)理財(cái)

從分類(lèi)上來(lái)看，分紅險(xiǎn)仍然屬于較為傳統(tǒng)的保險(xiǎn)產(chǎn)品，因此它本身還是含有較高的保障成分，主要還是為了滿(mǎn)足養(yǎng)老、教育金、人身保障等基礎(chǔ)保險(xiǎn)目的。比如，分紅型養(yǎng)老險(xiǎn)、分紅型終身壽險(xiǎn)、分紅型教育金保險(xiǎn)等，分紅都只是一個(gè)包裝形式，其實(shí)質(zhì)仍然是養(yǎng)老險(xiǎn)、終身壽險(xiǎn)和教育金險(xiǎn)。

除了傳統(tǒng)保險(xiǎn)產(chǎn)品的保障功能，分紅險(xiǎn)還利用分紅來(lái)增加保險(xiǎn)給付或增加保障額度，從而使得一份保障期限長(zhǎng)達(dá)二三十年、甚至更長(zhǎng)期限的保單，能夠通過(guò)紅利來(lái)對(duì)抗通脹帶來(lái)的資產(chǎn)貶值。

與傳統(tǒng)保障型險(xiǎn)種及投資型險(xiǎn)種相比，分紅險(xiǎn)最顯著的特點(diǎn)是可以使保戶(hù)在獲得保障的同時(shí)保證本金的安全，并分享保險(xiǎn)公司的投資、運(yùn)營(yíng)和管理帶來(lái)的收益。其收益則體現(xiàn)為兩部分：一是保證收益，長(zhǎng)期壽險(xiǎn)產(chǎn)品內(nèi)含有預(yù)定利率，目前市場(chǎng)上大部分分紅險(xiǎn)產(chǎn)品的預(yù)定利率在1.5%~2.4%左右，最高不得超過(guò)2.5%的限制；二是浮動(dòng)收益，即紅利。當(dāng)然，正因如此，分紅保單比同樣保險(xiǎn)利益的不分紅保單費(fèi)率上也要貴些，大約提高一兩成。

基本上，如果投保人是打算納入保守穩(wěn)健的資產(chǎn)配置，分紅保單就是不錯(cuò)的選擇，因?yàn)榉旨t保單一定保本，也有機(jī)會(huì)分紅，再加上領(lǐng)取的紅利免稅，成為許多中高資產(chǎn)族群投保的標(biāo)的。

如果是只有短期閑散資金者，就不太適宜購(gòu)置這類(lèi)保險(xiǎn)。

不同需求下如何選對(duì)分紅保單

既可保本，又可分紅利、抗通脹，分紅險(xiǎn)的確有其好處。但還有一個(gè)問(wèn)題，就是每個(gè)人面對(duì)自己的特定需求，該如何選對(duì)分紅保單？

進(jìn)入職場(chǎng)多年的歐美麗今年32歲，收入不錯(cuò)，但至今仍單身沒(méi)有結(jié)婚對(duì)象，她已經(jīng)擁有基本足額的意外險(xiǎn)、定期壽險(xiǎn)和健康醫(yī)療險(xiǎn)，但她一直想買(mǎi)份有保障又有理財(cái)功能的保單。今年以來(lái)，又有保險(xiǎn)銷(xiāo)售人員向歐美麗推薦分紅保單，提到有終身保障且風(fēng)險(xiǎn)低的特色。但面對(duì)市場(chǎng)上眾多的分紅保單，且又有多種不同保單類(lèi)型，讓她聽(tīng)得一頭霧水，愈聽(tīng)愈復(fù)雜，她很疑惑：分紅保單真的適合自己?jiǎn)幔?/p>

其實(shí)歐美麗不必過(guò)于煩惱，她的問(wèn)題只要“對(duì)癥下藥”，也就是看清楚自己的實(shí)際需求，再選擇相應(yīng)的解決方案即可。

對(duì)于歐美麗這樣的情況，首先她并不是很在乎采用美式分紅還是英式分紅的(兩種分紅方式區(qū)別見(jiàn)名詞解釋部分)，只要能得到分紅幫助自己抵抗一定的通脹因素即可。其次，主要還是考慮自己購(gòu)買(mǎi)分紅險(xiǎn)的目的。按照她的年齡、經(jīng)濟(jì)狀況和婚姻狀況，并考慮現(xiàn)在已有的保險(xiǎn)，她還是比較適合購(gòu)買(mǎi)一定的分紅險(xiǎn)的(她的經(jīng)濟(jì)狀況良好并有不少閑錢(qián))，可以重點(diǎn)考慮分紅型養(yǎng)老年金險(xiǎn)(大齡單身女性)，其他教育金、終身壽險(xiǎn)等幾類(lèi)分紅保單并不怎么適合她，而快速返本型的分紅保單目前而言收益功能并不如其他投資工具，保障功能也不強(qiáng)，所以也可以被歐美麗舍棄。

通過(guò)歐美麗的例子，大家可以舉一反三，看看自己是否適合購(gòu)買(mǎi)分紅險(xiǎn)，購(gòu)買(mǎi)哪種類(lèi)型的分紅保單比較合適。

分紅保險(xiǎn)小詞典

保單預(yù)定利率

保險(xiǎn)公司在收了保費(fèi)后拿去投資運(yùn)用，并預(yù)計(jì)未來(lái)可得的投資報(bào)酬率，再將它折抵到保戶(hù)的保費(fèi)上，也可以說(shuō)是保險(xiǎn)公司給予保戶(hù)的“最低保證”利息。當(dāng)預(yù)定利率越高，所需繳交的保費(fèi)就越少，或者投保者能得到的投資回報(bào)(如領(lǐng)取的生存年金)越高。目前我國(guó)規(guī)定長(zhǎng)期儲(chǔ)蓄型保險(xiǎn)(包括長(zhǎng)期儲(chǔ)蓄型分紅險(xiǎn))最高預(yù)定利率不超過(guò)年復(fù)利2.5%。

保單現(xiàn)金價(jià)值

又稱(chēng)“解約退還金”，是指壽險(xiǎn)契約在發(fā)生解約或退保時(shí)可以返還的金額。在長(zhǎng)期壽險(xiǎn)契約中，保險(xiǎn)公司為履行契約責(zé)任，通常需要提存一定數(shù)額的責(zé)任準(zhǔn)備金。當(dāng)投保人于保險(xiǎn)有效期內(nèi)因故而要求解約或退保時(shí)，公司按規(guī)定，將提存的責(zé)任準(zhǔn)備金減去解約扣除后的余額退還給投保人，這部分金額即為解約金，亦即退保時(shí)保單所具有的現(xiàn)金價(jià)值。

保單借款功能

因?yàn)榉旨t險(xiǎn)都是帶有長(zhǎng)期儲(chǔ)蓄功能的，因此保單本身會(huì)含有一筆“現(xiàn)金價(jià)值”。隨著投保人不斷繳費(fèi)，保單每年的現(xiàn)金價(jià)值會(huì)有所變化。這也是分紅保險(xiǎn)的“招牌”之一，具有含金量。

保單借款就是當(dāng)你繳納的保險(xiǎn)費(fèi)累積到一定的現(xiàn)金價(jià)值時(shí)(通常在繳費(fèi)2年以后，因?yàn)榍皟赡甑母黝?lèi)費(fèi)用和成本扣除會(huì)比較多)，就可以當(dāng)時(shí)的保單價(jià)值準(zhǔn)備金5~9成左右向公司申請(qǐng)貸款。躉繳型保單則不受年限限制，待保費(fèi)繳交后，即可辦理貸款。

很多保戶(hù)在繳費(fèi)期間內(nèi)常因經(jīng)濟(jì)困窘或繳納不出保費(fèi)，進(jìn)而想解約，對(duì)此，保險(xiǎn)公司便提供多種緩沖模式可供選擇。只要保單具有保單現(xiàn)金價(jià)值，就可以向保險(xiǎn)公司提出申請(qǐng)。

值得提醒的是，保險(xiǎn)公司借款的對(duì)象是投保人，也就是繳交保險(xiǎn)費(fèi)的人，保單借款借據(jù)應(yīng)由投保人、被保險(xiǎn)人親自簽名。如果你只是被保險(xiǎn)人或是受益人，就無(wú)法利用保單調(diào)頭寸。